核心摘要
- 俄罗斯国家杜马一读通过政府提交的加密货币税收改革修正案，标志着俄罗斯加密税收框架从”模糊地带”走向正式立法。
- 税基计算方式重大调整：从全额收入征税改为按卖出价减获取成本的正差额（即净利润）计税，实质上引入资本利得税模式。
- 同一纳税期内加密货币盈亏可与其他”海外数字权利资产”盈亏相互抵消，减轻投资者税务负担。
- 数字托管服务、交易所服务及特定外国数字权利销售均豁免增值税，降低合规交易平台的运营成本。
- 二读修订案拟将授权交易平台指定为税务代理人，直接从用户加密资产销售中代扣个人所得税。
📑 文章目录
- 法案背景与立法进程 — 俄罗斯加密监管框架的最新拼图
- 税制改革核心内容 — 损益抵消、增值税豁免与代扣代缴机制
- 对行业参与者的影响 — 交易所、托管方与个人投资者的合规变化
- 常见问题（FAQ） — 2 个关键问答
本文由 Aiying 艾盈合规团队原创，转载需授权。
一、法案背景与立法进程
俄罗斯加密监管框架的加速拼图
2026年6月，俄罗斯国家杜马（议会下院）一读通过了一项由联邦政府提交的加密货币税收改革修正案。这是自2024年《数字金融资产法》实施以来，俄罗斯对加密货币税收制度进行的最系统的立法更新（据 CryptoNews，2026年6月）。
此前，俄罗斯对加密货币的税务处理长期处于法律灰色地带——投资者不清楚应以何种基数纳税、能否抵扣亏损，交易所和托管服务商的增值税义务同样缺乏明确规则。此次修正案的提出，旨在填补这些制度空白，为加密经济活动提供可预期的税务合规路径。
该法案由政府（而非议员）提交，反映了行政分支在加密税收立法上的主导地位。法案目前已完成一读，二读将重点审议交易平台代扣个人所得税的修订条款（据 吴说区块链，2026年6月10日）。
二、税制改革核心内容
2.1 计税基础：从全额收入到净利润
此次改革最关键的制度变更是税基计算方式的转变。修正案明确规定，加密货币的应纳税额按数字资产卖出价格与获取成本之间的正差额计算——即仅在投资者实现盈利时才需纳税，而非按全额交易收入征税。
这一规则实质上为俄罗斯引入了资本利得税（Capital Gains Tax）模式，与国际主流加密税收实践趋于一致。在此框架下：
- 经纪商和信托管理人将担任个人所得税（NDFL）的税务代理人，负责计算应纳税额并代扣代缴；
- 税务代理人须凭文件确认加密资产的获取成本，并保留凭证至少五年；
- 允许投资者在同一纳税期内用加密货币交易的亏损抵扣盈利，并可与其他”海外数字权利资产”（overseas digital rights assets）的盈亏进行跨资产抵消。
2.2 增值税豁免：三大服务免征税
修正案为加密生态中的关键服务商提供了明确的增值税（VAT）豁免，涵盖以下三类：
| 豁免项目 | 适用范围 |
|---|---|
| 外国数字权利销售 | 非交付型、仅确立货币债权的交易免征增值税 |
| 数字托管服务 | 加密货币托管业务免征增值税 |
| 交易所服务 | 授权加密交易平台的撮合/交易服务免征增值税 |
增值税豁免的引入有助于降低合规交易平台的运营成本，提高俄罗斯持牌交易所与境外平台的竞争力（据 Cryptopolitan，2026年4月）。
2.3 企业所得税：外贸加密收益纳入总基数
对法人实体而言，修正案明确除挖矿外的外贸合同加密收益将计入企业所得税的总基数。外国数字权利（overseas digital rights）在税务处理上被等同于加密货币对待。这一规则对通过加密货币进行跨境贸易结算的俄罗斯进出口企业产生直接影响。
值得注意的是，法案未直接涉及矿工的税务处理——”挖矿”被明确排除在企业外贸合同收益的计税范围之外，暗示矿工纳税规则可能在另行立法中规定。
三、对行业参与者的影响
3.1 交易所与托管方：合规成本降低，代扣义务增加
增值税豁免为交易所和托管方带来了直接的税务成本下降。但二读修订案中拟议的税务代理人制度意味着，授权交易平台将被要求从用户加密资产销售中直接代扣个人所得税——这是一项新的合规义务，将推高平台的技术和运营成本。
对于已在俄罗斯取得牌照或正在申请中的加密交易平台，此次税改提供了关键的税务确定性：服务增值税豁免的范围、代扣代缴的具体规则、凭证保存要求都获得了法律层面的明确。
3.2 个人投资者：税负可能减轻，但合规义务增加
对个人投资者而言，损益抵消机制的引入是一个积极信号。按照净利润而非全额收入计税，且允许同年度亏损抵扣——这一设计降低了有效税率，尤其是在市场下行周期中可显著减轻投资者税务负担。
然而，通过经纪商/信托管理人代扣代缴的模式意味着投资者将失去直接报税的灵活性，且须确保交易行为发生在受监管平台之上。对于使用境外交易所或去中心化平台的俄罗斯投资者，法案的适用性仍存疑。
常见问题（FAQ）
Q1：俄罗斯加密税收法案何时生效？
目前法案仅完成国家杜马一读，尚未通过二读和三读，也未经联邦委员会（议会上院）审议及总统签署。二读将重点审议交易平台代扣税修订案。参考俄罗斯立法周期，预计最早于2027年初正式生效，但具体时间取决于后续审议进度。
Q2：挖矿收益如何征税？
此次修正案未直接涉及挖矿税务处理。法案明确将”挖矿”从企业外贸合同加密收益的计税范围中排除，暗示矿工的税收规则可能在另行立法中规定，或由联邦税务局（FNS）以行政指引方式明确。
来源：
- 吴说区块链：俄罗斯国家杜马一审通过加密货币税收改革法案（2026年6月10日）
- CryptoNews：Russia Moves Forward — State Duma Passes First Reading of Crypto Tax Bill（2026年6月）
- Cryptopolitan：Russia to exempt crypto exchange and custody services from VAT（2026年4月）